Leading Real estate stocks 2022（地产龙头股）

本文的视角是龙头股思考的一小部分，更大的维度是从经济周期的角度来看待这些短线股。 浙建投日线图、天宝基建日线图、交通地产日线图、中国医药日线图，中国医药日线图上的几只个股都是2022年当之无愧的明星股。现在来看，严格意义上中国医药、浙江建投是第二波，而天宝基建、中交地产没有第二波。为什么这么说呢，如果个股一直在走5日线，甚至

本文的视角是龙头股思考的一小部分，更大的维度是从经济周期的角度来看待这些短线股。

浙江建投日线图

天宝基建日线图

中交地产日线图

中国医药日线图

以上个股都是2022年当之无愧的明星股。现在来看，严格意义上，中国医药、浙江建投已经经历了第二波，而天宝基建、中交地产则没有经历第二波。 为什么这么说呢，如果个股一直沿着5日线走，连10日线都没有回踩，怎么能叫第二波呢？ 连日来，中交地产创下历史新高，可视为逆风或新行情的启动。

如果认为大盘暴跌企稳后，龙头股率先反弹，那为什么中交地产、浙建投资，甚至天宝基建都比中国医药好？ 从短线股票的炒作、题材、情绪周期、筹码（个股形态）来看，区别可能在于题材，那么题材的区别在哪里呢？ 今天，我们就来说说大周期的主题。

能出大龙头者，题材大。 一般来说，只有国家政策才能造成这么大的概念效应。 那么基金如何判断一个主题是否具有连续性和空间性呢？ 那么我们需要从更高的宏观角度看问题。

重点来了：大题材出自国家政策，国家重大政策可能出自哪里。 这个问题可以从两个角度来讨论： 1. 刺激经济、出口、内需和基础设施的三驾马车。 2.从业务的角度来看，订单的来源。

先讨论第一个问题，订单的来源，所有的业务订单都来自于需求，而需求是围绕着人的，不管是出口（老外），内需（中国人）比特币龙头股票，还是基建（中国人）； 只是人还不够，这些人要有钱，有钱才有真正的需求。 不能讲的太复杂，我就简单的讲，不谈钱，只谈人口问题，看大不看小。

2022 年各大洲人口：

亚洲：人口41亿，约占世界总人口的60%，居世界首位。

非洲：拥有10亿人口，占世界总人口的12.3%，居世界第二位。

北美洲：人口5亿，约占世界总人口的8.1%，居世界第四位。 七大洲的人口分布**。

南美洲：人口3.02亿，约占世界总人口的5.6%，居世界第五位。 **七大洲人口排名。

南极洲：南极洲只有少数来自其他国家的科考队和捕鲸队，没有定居居民。

截至2022年5月1日，全球238个国家的总人口为7898236143人。 其中，中国以144730.14万人居首位，成为世界上人口最多的国家。 印度以1,403,018,576人排名第二，第三至第三十位分别是：美国、印度尼西亚、巴基斯坦、尼日利亚、巴西、孟加拉国、俄罗斯等。

中国人口约占世界人口的18%。

中国于2001年加入WTO，从此中国生产面向全球人口。 按照当时62亿人口，我们从服务中国13亿人口变成服务全球62亿人口，订单量会增加。 4倍的增长，这个增长数字对于经济发展来说是极其恐怖的。 一切都是那么美好。

2019年，美国开始制裁华为，被视为中美贸易战正式打响。 以前被认为是摩擦，现在被认为是真正的战争。 那么如果中美贸易战选择站在一边，会有多少国家站在中国这边。 非洲有10亿人，俄罗斯有1.5亿人，巴基斯坦有2.2亿人。 您是否注意到这些人中的大多数来自贫穷国家？ 但不管这些，如果这些是可以有相应秩序的人口，那么有相应秩序的人大概只有26亿。 但是我们以前的产能对应全球78亿人口，所以另外52亿人跟美国站在一起，中国不用下单就可以生产别人，所以我们的产能只能用到1/3。

从另一个角度来说，别人不买我的，那我们还能面对全球78亿的市场。 但是大家想一想，中国有哪些东西是其他国家必须买的？ 比如像俄罗斯的石油和天然气。 而且比特币龙头股票，似乎没有什么是离不开中国的。 虽然中国的稀土储量很多，但假以时日，国外也不会有问题。 低端的可以入驻东南亚，高端的还在美欧日韩手里。

从上述订单来看，中国已经从面向全球市场转向面向中国和友好市场，市场将萎缩2/3，仅为计划的1/3（因为贸易战）。

接下来讨论第二个问题，如何从国家的角度促进经济发展。 这次我们考虑出口、内需和基础设施。

出口：贸易战影响了中国的出口。 疫情给了中国缓冲时间，但不能阻止订单向东南亚转移。 不要过分讨论印度和越南制造业的短板（早期深圳不也是这样吗），中国大量的制造工厂也一直在东南亚持续经营。 随着时间的推移，它只会变得更加光滑。 随着疫情好转，出口增长势必不能维持。

内需：中国人口众多，要拉动内需，老百姓一定要有钱。 国家已经注意到了这一点。 解决住房、医疗、教育等老大难问题，最主要的是让老百姓手里有钱。 只有这样才能促进大家的消费。 让过剩产能出清，方向转移。 但是，出口肯定会下降。 国内疫情无法开工，老百姓没钱，必然导致内需不足。 如何促进消费？ 向国外汇款没有先例吗？

基础设施：中国搞基建这么多年，城市漂亮，交通顺畅，地铁、立交桥多，导致基础设施的边际效应越来越弱。

房地产开发行业指数周报

以上讨论结束。 在这种内忧外患的情况下，大家都看到了出口。 从中长期来看，是没有希望的。 中国还没有完成产业升级。 世界上基本没有必须从中国买的东西，低端产品还是有的。 转行，当然就是大家说的未富先老。 这只能在国内、国内需求和基础设施方面完成。 房地产指数慢慢出来了。

从以上情况来看，产能过剩或未来市场受限的行业很难走出大市场。 今年他们退出浙江建投、天宝基建、中交地产的原因就出来了。

大资金和小资金的走向其实说明了一个经济大周期的问题，热钱为什么敢疯狂炒作地产股。 这样的经济形势，不会有太大的负面影响，还是努力吧。

以上更多是从国家层面和经济周期如何思考题材，为什么有的能创新高，有的不能。 仅供参考，并非投资建议。